Vajon melyikkel jársz a legjobban a három nyugdíjcélú megtakarítás – önkéntes nyugdíjpénztár, NYESZ, nyugdíjbiztosítás – közül? A mai poszt arról szól, hogy melyik fizeti neked a legtöbbet nyugdíjba vonulás esetén , valamint arról, hogy melyik mennyit fizet ha idő közben pénzre lenne szükséged.
A nyugdíjtőke felhalmozásáról mindenkinek saját magának kell gondoskodnia. Ezt ugye, te sem vitatod? Ha már ismersz, akkor tudod, hogy én magam milyen sokszor beszélek az öngondoskodás három lehetséges eszközéről:
- az önkéntes nyugdíjpénztárakról (ÖNYP),
- a Nyugdíj Előtakarékossági Számláról (NYESZ), illetve
- a nyugdíjbiztosításokról.
Mindhárom nyugdíjcélú megtakarítás akár több mint 100 000 Ft állami támogatást biztosíthat éves szinten.
A három közül melyik eszközzel jársz a legjobban?
Nem csoda, ha nem tudod egyértelműen kiválasztani, hiszen egyáltalán nem egyszerű az összehasonlítás. Mindegyik megtakarítási formának vannak előnyei és hátrányai. A lényeg viszont az, hogy melyikkel juthatsz nyugdíjas korodra a legnagyobb nyugdíjtőkéhez, nyugdíj-kiegészítéshez. A választ az egyes megtakarítási formák költségeinek ismerete alapján tudod meg.
Egy példán keresztül nézzük, hogyan alakul egyik-egyik nyugdíj-megtakarítás.
Három forgatókönyvet nézzünk ( a 3 megtakarítási forma miatt) az alábbi feltételezésekkel:
- havonta 20 ezer forintot fizetsz be,
- 5%-os hozamot ér el a mögöttes befektetés (MNB inflációs célja 3%, efölött alacsony vagy közepes kockázatvállalással 2%-os reálhozamot tartanak elképzelhetőnek),
- nyugdíjba mész a megtakarítás huszadik éve után.
Olyan termékekkel számoltam, amelyek a mai, hazai piacot jól reprezentálják, de nem emeltem ki termékeket. A nyugdíjbiztosítások által nyújtott, vagy választható kockázati biztosítási szolgáltatást nem súlyoztam. Így a termékek összehasonlíthatóak, így mindhárom tisztán nyugdíjcélú megtakarítást nyújt.
Az alábbi táblázatban az látható, hogy az egyforma nagy befizetések és hozamok mellett hogyan is alakulnak az egyes megtakarítások.
hozam | havi megtakarítás | megtakarítás összege a 20. év után | |
ÖNYP | 5% | 20 000 Ft | 9 386 160 Ft |
NYESZ | 5% | 20 000 Ft | 9 473 248 Ft |
Nyugdíjbiztosítás | 5% | 20 000 Ft | 7 418 171 Ft |
Ha a NYESZ vagy az ÖNYP mellett döntesz, több, mint 9 millió forintot, nyugdíjbiztosítással pedig csak 7,4 millió forintot gyűjtesz össze 20 év alatt. Ez az óriási különbség a magas költségek miatt van..
Most forintosítva is láthatod, ami eddig sem volt titok: a nyugdíjbiztosítások magas költséggel működnek. Azt is mondhatnám: több mint 2 millió forinttal károsítod meg magad, ha ennél a nyugdíjbiztosítást választod nyugdíjcélú megtakarításra.
A Önkéntes nyugdíjpénztár és a NYESZ majdnem ugyanakkora megtakarítást eredményez, az eltérés alig 0,9% 20 év alatt. Az ÖNYP-kben a befektetett pénzed profi szakemberek kezelik, ha a NYESZ-t választod, akkor magadnak kell ezt megoldanod. Az már egy más kérdés, hogy mennyire tudod menedzselni a befektetéseidet a folyamatosan változó pénzpiaci körülmények között.
Büntetés idő előtti pénzkivétel esetén?
Sok értékesítő a nyugdíjcélú megtakarítások mellett elsőként az éves befizetések 20%-át kitevő adó-visszatérítéssel érvel, majd pedig azzal, hogy ezekre a megtakarítási formákra a kamatadó (és EHO) mentesség is vonatkozik. Ezek a kedvezmények viszont nincsenek ingyen.
Az önkéntes nyugdíjpénztár, a NYESZ és a nyugdíjbiztosítás nyugdíjcélú megtakarítások, ezért van néhány gátló tényező, amelyek arra ösztönöznek, hogy a kamatadó – EHO mentesség és az adójóváírás valóban a nyugdíjas éveidet támogassák. Ezek olyan többlet költségekben testesülnek meg, amelyek eltántoríthatnak attól, hogy az idő előtt ki vedd a pénzed egy részét vagy egészétl.
Az önkéntes nyugdíjpénztárak esetében a megtakarítás megkezdésétől 10 évig nem férhetsz hozzá a befektetett pénzedhez. Utána a hozamokat 3 évente kiveheted, de ha a tőkéd nyugdíjba vonulás előtt kiveszed, óriási adóterhekre (15% kamatadó + 27% EHO) számolj.
Hasonlóképp igaz ez a NYESZ-re is: ha idő előtt veszed ki a pénzed, az adó-jóváírásokat 20%-kal megnövelve kell visszafizeted az államkasszába, továbbá itt nem a tőkét, hanem a hozamot nyirbálja meg az állam a 15%-os kamatadó, illetve a 27%-os EHO formájában.
A nyugdíjbiztosítások esetén pedig nem csak az állam veszi el ami jár neki, hanem a biztosító is, mivel a biztosítók konstrukcióit is úgy alakították ki, hogy korai pénzkivét esetén a befizetett tőke nagy részét (akár 80-90%-át) levonja a biztosító.
Az alábbi táblázatban az egyes megtakarítási formákat terhelő, nyugdíjba vonulás előtti pénzkivéthez kapcsolódó költségeket látod.
pénzkivonás legkorábban | adójóváírás büntetése | adózás (kamatadó+EHO) | egyéb költség | |
ÖNYP | 10 év után | nincs | 15%+27% tőke után | nincs |
NYESZ | bármikor | megkapott adójóváírás + annak 20%-a visszafizetendő | 15%+27% hozam után | nincs |
Nyugdíjbiztosítás | terméktől függ | megkapott adójóváírás + annak 20%-a visszafizetendő | 0-5 év: 15%+6%
6-10. év: 7,5%+3% 10. évtől 0%+0% |
visszavásárlás költsége – visszavásárlási táblázat alapján |
Mennyit lehet kivenni nyugdíj előtt?
A példát folytatva érdemes megnézni, hogy mennyit lehet kivenni az egyes megtakarításokból, ha időközben pénzre lenne szükséged. Ekkor életbe lépnek a fent említett ösztönzők, vagy inkább szakciók.
Az ÖNYP-hez semmilyen esetben nem tudsz hozzáférni 10 évig, azután viszont gyorsan növekszik az idő előtt kivehető összeg, és a 17. és a 20. év között már a NYESZ-t is megelőzi. Nyugdíjba vonuláskor viszont a NYESZ ad többet.
Az összes többi időszakban azonban – csak az összegyűjtött vagyont nézve – a NYESZ tűnik a legmegfelelőbb választásnak, de itt újra fontos hangsúlyoznom, hogy a NYESZ befektetéseiért és hozamaiért egyedül Te vagy a felelős. NYESZ-t tehát csak akkor ajánlom, ha van kellő képzettséged és időd ahhoz, hogy nyugdíjas éveidre megtakarított pénzed, a befektetéseidet sikeresen tudod irányítani hosszú évtizedekig.
A nyugdíjbiztosításoknál az ún. visszavásárlási tábla alapján határozzák meg, mennyi jár vissza neked idő előtti pénzkivonás esetén. Ebből levonják még a kamatadót és EHO-t, valamint az adójóváírást, a „büntetéssel” növelve.
Mekkorák lesznek a hozamok?
A nyugdíjcélú megtakarításoknál is kell beszélni a hozamokról. Bár fenti példákban a befektetések hozamát minden esetben 5%-nak feltételeztem, a valóságban egészen más lesz realizált nyereség. Nem felejtsd el, hogy e fölött minden évben megkaphatod adójóváírásként a befizetéseid 20%-át, és a költségek is nagyon fontos szerepet játszanak.
A nyugdíjbiztosítás költségei annyira magasak, hogy hiába teljesítenek a mögöttes befektetései jól, a realizált hozam sosem lesz fényes. Még abban az esetben sem, ha a befizetések 20%-át kitevő adójóváírás is megérkezik minden évben. Fentiek alapján mállapítható, hogy az ÖNYP és a NYESZ képes értéket teremteni Neked, a magyar nyugdíjpiacon jellemzőnek tekinthető, nagy mennyiségben értékesített nyugdíjbiztosítás viszont nem.
Mikor kaphatod vissza a befizetésed?
Mivel az idő előtti pénzkivételnek nagyon súlyos szankciói vannak, általában a kivehető pénz sokkal alacsonyabb lesz, mint amennyit addig befizettél. Ez viszont függ attól is, hogy mennyi idő után akarod a pénzed kivonni a megtakarításból.
Érdemes megnézni azt, hogy a kivehető pénzösszeg, mikor lesz legalább akkora, hogy az addigi befizetés értékét elérje. A NYESZ esetén már egy év után lehetőség van erre, de természetesen le kell mondanod a hozamok túlnyomó többségéről ebben az esetben is.
Az ÖNYP-ben tartott pénzhez – mint fentebb írtam – eleve csak 10 év után tudsz először hozzá nyúlni. A 11. évig kell azonban várnod hogy a kivehető pénz legalább az addigi befizetések összegét elérje. Ugyanez a helyzet a nyugdíjbiztosításokkal is.
Melyiket válaszd?
A hozamok és a hozzáférhetőség szempontjából is a NYESZ van az első helyen, de ez a megtakarítási forma nem való mindenkinek.Ezt a megtakarítási formát akkor ajánlom neked,
- ha értesz a befektetésekhez,
- ha a változó piaci környezetben is képesvagy/leszel egyenletes teljesítményt elérni,
- ha tudod, mikor mennyi kockázatot szabad vállalnod,
- ha rendelkezel elég idővel, hogy rendszeresen szemmel tartsd a megtakarításaidat, és szükség esetén átrendezd azokat..
Az önkéntes nyugdíjpénztár az a nyugdíjelőtakarékossági forma, ami szinte mindekinek ajánlott. Hozama alig marad el a NYESZ-től, ezért cserébe viszont 20 éven keresztül profi szakemberek kezelik a megtakarításodat. Az ÖNYP való Neked,
- ha képes vagy hosszabb időre lemondani a megtakarításod feletti rendelkezésről,
- ha nem értesz a befektetésekhez,
- ha nem szeretnél a befektetéseiddel foglalkozni,
- ha hajlandó vagy a hozam egy részét feláldozni azért, hogy a pénzedet szakemberek kezeljék.
Végül pedig azt kellene írnom, hogy milyen esetben ajánlom neked a nyugdíjbiztosítást, de az az igazság, hogy a nyugdíjbiztosítást (csakis nyugdíjcélú megtakarításként) senkinek nem tudom nyugodt szívvel ajánlani.
A biztosítások a kockázatok kezelésére valók. A nyugdíjcélú megtakarítás esetén- melynek elsődleges célja, hogy vagyont halmozzon fel az időskori évekre – nem lehet kiegészítő elem a befektetési lehetőség . Ebben az esetben a befektetés (tőke növelés) elsődleges, semmi által felül nem írható cél.
Ne dőlj be a marketing dumának!
Végül nézzük a nyugdíjbiztosítások mellett leggyakrabban hangoztatott marketing érveket, és hogy mi az ellenérvem velük kapcsolatban.
Mit mond a marketing érv? | Mit mondok én ellenérvként? |
Az örökös a szerződésben kijelölhető | Végrendelettel, elhalálozási rendelkezéssel ezt a gondot orvosolni tudjuk |
Nem vonható NAV végrehajtás alá | Lassan már a svájci banktitok is a múlté, s ha feketén keresed a bevételed, akkor épp kiakarod dobni az ablakon? Merthogy a kenyérre valót nem tudod a nyugdíjbiztosításból kivenni hatalmas bukta nélkül. |
Kockázati védelmet is nyújt! | Kockázatok „fedezetére”, esetére köss kockázati életbiztosítást. |
Olcsón menedzselheted a befektetésed az ingyenes alapváltási lehetőség miatt. | Az egyéb, drága költségeken el is veszted azt, amit nyernél. Sőt…! |
A hozamok kedvezőbben adóznak 3 év utáni kivét esetén. | 1. Nézd meg a visszavásárlási táblát, aszerint kapod vissza a befizetett pénzed.(Általában 3 év után még 99%-os a bukta)
2. Alacsony hozamnál az adóelőny elveszik. |
Valódi pénzügyi tanácsra van szükséged? Eleged van az ügynökökből?? Engedd, hogy külső szakértőként segítsek! >>
Biztos anyagi hátteret, nyugodt és boldog életet kívánok!
Papszt Kriszta az anyagi biztonságra vágyók pénzügyi tanácsadója, jó(l)lét mentora +36 30 737 5074 kapcsolat@papsztkriszta.com |